AI 데이터센터에 2조 원대 자금 조달.. 북다코타 'AI 팩토리' 속도낸다

(Applied Digital Corp.: APLD)가 북다코타주 폴라리스 포지 1 캠퍼스의 ELN-04 데이터센터 건설을 위해 7.0% 담보부 선순위 채권 15억9,000만달러, 한화 약 2조2천억 원 규모 사모 발행을 확정하고 관련 담보와 계약 구조를 담은 신탁계약을 체결했다. 회사는 동시에 골드만삭스가 주선한 3억5,000만달러, 약 4,900억 원 한도의 담보부 리볼빙 크레딧에 2억달러, 약 2,800억 원 규모 증액 옵션을 더한 총 5억5,000만달러, 약 7,700억 원까지 활용 가능한 대출 약정을 맺어 데이터센터 개발과 운전자금에 투입할 계획이다. 이번 채권은 자회사 자산과 지분에 대한 1순위 담보와 약 8,100만달러, 약 1,100억 원 수준의 채무서비스 준비금을 포함한 엄격한 재무·담보 조항을 갖추고, 모회사는 ELN-04 프로젝트에 대해 공사 완료 보증을 제공한다.

Applied Digital은 4월 미국 신규 430메가와트급 AI 팩토리 캠퍼스인 델타 포지 1에서 미국 투자등급 하이퍼스케일러와 15년 장기 임대계약을 체결해 총 계약된 임대 매출이 230억달러, 한화 32조 원을 웃도는 수준으로 늘었고, 6월에는 후속 캠퍼스인 델타 포지 2에서도 추가 장기 임대를 확보하며 AI 데이터센터 임대 포트폴리오를 확대하고 있다.

Applied Digital은 나스닥 상장사로, AI와 클라우드, 블록체인 워크로드를 위한 고성능·고전력 데이터센터를 설계·건설·운영하며 코어위브 등과 15년 안팎의 장기 리스 계약을 통해 노스다코타와 미국 남부 지역에서 수백 메가와트 규모의 AI 팩토리 캠퍼스를 확장하고 있다. 생성형 AI 확산으로 GPU 인프라 수요가 급증하면서 북미 데이터센터 업계 전반에서도 이와 같은 대규모 사모채와 프로젝트 파이낸싱, 장기 임대 계약을 결합한 형태의 전력집약형 AI 데이터센터 투자가 잇따르고 있다.